“如果在2006年的這個(gè)時(shí)候，把手中的錢用來買基金，可以打包票，比提前還貸要劃算，但到了2007年，就不好說了。尤其是春節(jié)前那一周股市的震蕩，更讓人心里沒了底。”一位銀行的金融產(chǎn)品銷售人員這樣對自己的朋友說，因?yàn)樗约簞傎I基金不到半年，雖然小有回報(bào)，可畢竟價(jià)格曲線總是在上下起伏。而且加之去年基金賺錢、股市見漲，不少“生手”也蜂擁而來盲目購買，按照常理，市場過熱往往預(yù)示著風(fēng)險(xiǎn)臨近。
投資是一種心理游戲
行內(nèi)一個(gè)常識是，當(dāng)看到買菜的老頭老太都在想著去買基金股票的時(shí)候，就是股市“過熱”、開始下跌的時(shí)候了。小秦在春節(jié)前曾一度猶豫不決，拿著6萬元的年終獎，考慮了很久�？僧�(dāng)他冷靜下來，看到同事、朋友和銀行里基金柜臺前的長隊(duì)。最終還是決定了將這部分錢用來提前還款。在辦理手續(xù)時(shí)，理財(cái)顧問告訴他，最近和他一樣猶豫要投資還是還款的人很多，只不過個(gè)體的情況有所不同。也有些抗風(fēng)險(xiǎn)能力略強(qiáng)，加上手中的貸款房也不是自己唯一可居住的場所的投資者，處于可進(jìn)可退的這群人，放棄還款去投資買股票。但對于那些工薪階層而言，投資畢竟有風(fēng)險(xiǎn)，利用手中的閑錢提前還貸，其實(shí)不失為一個(gè)既劃算又明智的選擇。
對此，業(yè)內(nèi)人士建議：“投資行為和投機(jī)不同，無論是買股票還是買基金，可以發(fā)現(xiàn)，想短期內(nèi)有高回報(bào)的人基本掙不到什么錢，投資從來都是一個(gè)長期行為，基金投資也是個(gè)長期的過程，理性的投資人不必在乎一天兩天甚至幾個(gè)月的收益變化。用行內(nèi)人的話說，如果你手中的錢，短期內(nèi)還有別的用途，不是放在那三五年都可用可不用，就最好不要去買股票和基金。”而股神巴菲特則認(rèn)為，選對一支股票，如果不打算持有10年以上，那最好一周都不要持有。
貸款利息也是既得收益
理財(cái)?shù)娜硕级靡粋�(gè)簡單的道理——理財(cái)決不是賭博，除了勇氣與膽識更需要耐心與關(guān)注。但對于投資新手們來說卻是難以理性和冷靜，當(dāng)看到某個(gè)金融產(chǎn)品的豐厚回報(bào)，沖動型投資者就會不假思索地盲目跟風(fēng)。無論炒股票還是買基金，他們眼中看到的只有回報(bào)，不會分析風(fēng)險(xiǎn)，看不到部分基金和股票過去出現(xiàn)的虧損，還有一些基金公司可能出現(xiàn)的操作失誤。更有甚者，是那些沒有任何金融常識的投資客，由于對基金的盈利過程并不清楚，盲目聽信銷售人員的各種介紹，倉促買入，結(jié)果撿了芝麻，丟了西瓜。這些新手當(dāng)中，不乏一些還肩負(fù)貸款的購房人。最終結(jié)果只能是加大個(gè)人的經(jīng)濟(jì)壓力和心理負(fù)擔(dān)。
中行理財(cái)分析師指出，其實(shí)相比較投資股票、基金而言，提前償還貸款，也不失為一種投資。最近兩年，為了抑制房地產(chǎn)投機(jī)行為，國家多次利用加息手段，進(jìn)行宏觀調(diào)控。連續(xù)4次加息過后，目前5年期以上的基準(zhǔn)利率為6.84%%，雖然各家銀行為爭奪房產(chǎn)貸款這塊蛋糕，基本上都執(zhí)行5.814%%的優(yōu)惠利率，但如果針對個(gè)人的第二套住房的情況實(shí)行差別對待，那利息的上調(diào)對購房者也將是個(gè)不小的負(fù)擔(dān)。購房貸款者賀小西非常認(rèn)同理財(cái)師的觀點(diǎn)。以他30萬元20年的貸款為例，由此計(jì)算，選擇等額本金還款法，第一個(gè)月還款額約為2580元左右，之后每月逐月遞減，20年后總還款額為46.59萬元，共需支付利息16.59萬元。而今年春節(jié)前，小西提前還了5萬元之后，按照縮短期限的提前還款方式，由于貸款本金額度的降低，3月份的月供已降低為2328元左右，20年后總還款額也下降為32.43萬元，支付的利息下降至9.81萬元。這樣算下來，一下就節(jié)省約6.7萬元的利息支出。(楊純）
