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進入牛年,A股市場走出了一波升勢凌厲的獨立行情。但遺憾的是,國內(nèi)大多數(shù)基金公司未能及時把握。據(jù)和訊網(wǎng)數(shù)據(jù),截至昨日,今年以來僅有20只基金跑贏上證綜合指數(shù),而跑贏滬深300指數(shù)的基金則僅有3只,其中僅有一只為主動管理的基金。
基金喪失話語權(quán)
不少基民對記者抱怨說,眼看著大盤天天創(chuàng)新高,可是手上的基金凈值卻如同蝸牛,凈值變化很小,這些基金到底是怎么回事?數(shù)據(jù)顯示,今年以來,在所有股票倉位不低于配置型基金的總共290只基金中,僅有20只漲幅超過大盤,其中有12只是被動管理的指數(shù)型基金?梢,在此波行情中,絕大多數(shù)實行主動管理的基金均未能取得超越大盤的成績。這也是不少市場人士認為此波行情是由產(chǎn)業(yè)資本與游資聯(lián)手帶來的原因之一。
從惟一戰(zhàn)勝滬深300指數(shù)的主動管理型基金中郵核心優(yōu)選的情況來看,其去年的四季度報告顯示,中郵核心優(yōu)選不但在期間選擇了增倉,從三季度89.76%的倉位提升至90.42%,同時還重點布局了券商概念股。該基金第一大重倉股是中信證券,今年以來已經(jīng)上漲了47.3%,第二大重倉股遼寧成大今年以來更是上漲了76.64%,第三大重倉股吉林敖東上漲幅度也達到了66.38%。
從上漲較慢的基金的情況來看,一部分原因在于某些配置型基金債券比例相對較高,在債券走弱、股市走強之際未能取得理想業(yè)績。也有一部分屬于去年第四季度才成立的新基金,由于這部分基金正處于建倉期,手中籌碼不足,上漲情況也不理想。另外就是部分基金經(jīng)理對金融危機帶來的負面影響考慮太多,而對國內(nèi)積極的宏觀調(diào)控政策預計不足,導致觀望,未能及時提高倉位。
封基折價率降低
同樣令人意外的是封閉式基金,雖然分紅題材漸近,但其走勢卻不如股票市場火爆,據(jù)Wind資訊統(tǒng)計,上周31只封閉式基金市價平均上漲2.90%,遠遠落后于同期大盤漲幅,只有基金豐和漲幅超過了滬深300指數(shù),基金安順還出現(xiàn)了逆勢下跌。但值得高興的是,以周二收盤價計,目前已經(jīng)沒有折價率超過30%的封閉式基金了。從業(yè)績來看,上周南方與博時公司旗下的封閉式基金表現(xiàn)較好。
值得關(guān)注的是,由于基礎市場大漲,截至2月13日,有17只封基面值在1元以上,這使得封基分紅能力大大轉(zhuǎn)好。所以這一情況應該能夠吸引到機構(gòu)投資者參與其中,因此近期封閉式基金的動向值得投資者適當加以關(guān)注。
QDII翻身艱難
在牛年第一周全體QDII創(chuàng)出單周最大漲幅以來,本周QDII又重歸跌途,跌幅在0.6%至3%之間。雖然牛年人民幣匯率一直相對穩(wěn)定,但QDII所投資的主要市場仍然深陷金融危機而未見好轉(zhuǎn),就算重倉香港股高的嘉實海外中國,也未能因A股的超強而受益,一周內(nèi)跌幅達到1.4%。QDII的投資者這個牛年開局仍然很窩囊!
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